Финансовые схемы формирования подконтрольной кредиторской задолженности

С точки зрения финансирования можно выделить три вида схем создания подконтрольной кредиторской задолженности.

1. Схемы, не требующие финансирования, но для которых необходима лояльность менеджмента предприятия. К ним относятся различные консалтинговые договоры с привлечением консультантов, юристов, маркетологов и т. п. Себестоимость таких договоров состоит из заработной платы и командировочных расходов привлекаемых специалистов. Но акты работ закрываются на суммы, превышающие в несколько десятков, а то и в сотни раз фактическую себестоимость этих работ. Придраться здесь по стоимости работ практически невозможно, так как на рынке существует большое количество консультационных фирм, предлагающих одни и те же услуги по очень даже разным ценам.

Также к схемам, на требующим финансирования, можно отнести договоры, оплата по которым производится векселями. Здесь себестоимость схемы рассчитывается из стоимости «замораживания» средств в векселях, а также из затрат по списанию или погашению дебиторской задолженности, возникшей в результате прохождения векселей.

2. Схемы, требующие финансирования себестоимости договора. К примеру, по договору поставки сырья или оборудования кредиторская задолженность формируется на разнице между ценой приобретения будущим кредитором и ценой поставки на интересующее предприятие. В этом случае будущий должник покрывает поставщику только фактически затраченные средства на приобретение предмета договора, остальное же «зависает» в качестве кредиторской задолженности. Если менеджмент предприятия лоялен, то задолженность со временем становится просроченной и готовой к использованию в дальнейших процедурах передела собственности. Если общего языка с первым лицом не найдено, с его стороны возможны попытки погасить образовавшуюся задолженность.

При недружественных отношениях с руководством предприятия необходимо полное финансирование схем. Поставка сырья, оборудования или любые другие договоры должны вписываться в обычную хозяйственную деятельность предприятия и общую стратегию его развития, то есть выглядеть вполне достоверно и не внушать опасений.

Кроме того, враждебное поглощение через процедуры банкротства характеризуется возможной скупкой существующих долгов, что также требует собственных финансовых вложений. Как правило, средние кредиторы, не играющие на рынке собственности, интересуются только взысканием средств со своих должников. Поэтому они охотно соглашаются на переуступку прав требования.

Минимизации же издержек по таким схемам можно добиться только через договоренность с первоначальным кредитором о предоставлении отсрочки по оплате договора цессии.

На основании вышеизложенного можно сделать вывод, что при лояльности лиц, принимающих решения на предприятии и ставящих подписи, схемы по формированию подконтрольной кредиторской задолженности обходятся намного дешевле.